Vàng phục hồi từ mức thấp nhất 13 tháng khi PPI làm phức tạp triển vọng của Fed - Báo cáo AM của Kitco

(Kitco NewsWire) – Giá vàng và bạc giao ngay tăng nhẹ trong đầu phiên giao dịch tại Mỹ hôm thứ Sáu, phục hồi sau mức lỗ nặng hôm thứ Năm khi lực mua săn hàng giá rẻ xuất hiện sau khi vàng giảm xuống mức thấp nhất trong hơn một năm. Một báo cáo lạm phát giá sản xuất hỗn hợp của Mỹ chỉ mang lại chút giảm bớt lo ngại về kỳ vọng Fed tiếp tục thắt chặt, trong khi lợi suất trái phiếu kho bạc cao và đồng USD mạnh tiếp tục hạn chế đà phục hồi. Vàng giao ngay giao dịch quanh $3,891.50/ounce, tăng $15.10, tương đương 0.39%, trong khi bạc giao ngay giao dịch quanh $49.960/ounce, tăng $0.010, tương đương 0.02%.

Bộ Lao động Mỹ hôm thứ Sáu báo cáo rằng chỉ số giá sản xuất tăng 0.3% trong tháng 10, thấp hơn kỳ vọng của các nhà kinh tế là tăng 0.4% và giảm mạnh so với mức tăng 1.4% đã điều chỉnh của tháng 9. Tuy nhiên, lạm phát giá sản xuất so với cùng kỳ tăng tốc lên 6.5%, mức cao nhất kể từ tháng 11/2022. Giá hàng hóa nhu cầu cuối cùng tăng 0.5%, trong khi giá dịch vụ tăng 0.2%. Chỉ số loại trừ thực phẩm, năng lượng và dịch vụ thương mại tăng 0.5%, trùng với mức tăng của tháng 9 và cho thấy áp lực chi phí cơ bản vẫn dai dẳng. Báo cáo này diễn ra sau số liệu lạm phát tiêu dùng nóng hơn dự kiến hôm thứ Ba và báo cáo việc làm tháng 10 mạnh hơn dự kiến hôm thứ Sáu của tuần trước, cho thấy 165,000 việc làm mới và tỷ lệ thất nghiệp giảm xuống 4.1%. Tổng hợp lại, dữ liệu cho thấy lạm phát vẫn ở mức cao bất chấp dấu hiệu hạ nhiệt ở một số thước đo giá hàng tháng.

Định vị thị trường vẫn tập trung vào cuộc họp chính sách tiền tệ ngày 8-9/12 của Fed, với các đánh giá từ thị trường tương lai cho thấy xác suất khoảng 89% cho một lần tăng 25 basis-point và xác suất 11% cho động thái 50 basis-point trước khi báo cáo lạm phát giá sản xuất hôm thứ Sáu được công bố. Chủ tịch Fed chi nhánh New York John Williams hôm thứ Năm cho biết có thể sẽ cần thêm hành động chính sách để kiểm soát lạm phát, đồng thời nhấn mạnh sự cần thiết phải tránh thiệt hại quá mức đối với việc làm. Mức tăng chỉ số PPI chính thấp hơn dự kiến có thể làm giảm bớt kỳ vọng về việc thắt chặt mạnh mẽ, nhưng lạm phát giá sản xuất cơ bản dai dẳng hạn chế khả năng giảm đáng kể kỳ vọng lãi suất. Tiếp theo, nhà đầu tư sẽ đánh giá khảo sát sản xuất Empire State hôm thứ Hai, số liệu doanh số bán lẻ tháng 10 hôm thứ Ba và biên bản cuộc họp tháng 10 của Fed, dự kiến vào thứ Tư, ngày 18/11.

Tình hình eo biển Hormuz và quan hệ Mỹ-Iran vẫn chưa được giải quyết khi Washington duy trì phong tỏa hải quân đối với Iran, trong khi Tổng thống Donald Trump cho biết một thỏa thuận toàn diện là không cần thiết để chấm dứt xung đột. Việc chính quyền dường như ưu tiên tiếp tục gây áp lực kinh tế thay vì nối lại các chiến dịch quân sự quy mô lớn đã làm giảm bớt một số lo ngại leo thang tức thời, nhưng các cuộc tấn công vào tàu chở dầu thương mại và cơ sở hạ tầng năng lượng của Saudi Arabia do lực lượng Houthi thân Iran thực hiện tiếp tục đe dọa nguồn cung dầu mỏ khu vực. Các hạn chế hàng hải, chi phí bảo hiểm cao và tranh chấp chưa được giải quyết về hoạt động hạt nhân và trừng phạt Iran khiến hành lang vận tải chiến lược này dễ bị gián đoạn thêm. Đối với vàng, cuộc đối đầu tiếp diễn hỗ trợ nhu cầu phòng thủ, mặc dù những hệ quả lạm phát tiềm tàng của giá năng lượng cao hơn cũng củng cố kỳ vọng về chính sách tiền tệ thắt chặt của Fed.

Giá dầu thô diễn biến trái chiều đến hơi giảm trong giao dịch đầu ngày thứ Sáu và vẫn trên đà giảm tuần thứ hai liên tiếp. Hợp đồng tương lai dầu thô Brent giao dịch gần $95.54 một thùng, trong khi Nymex WTI ở quanh $88.18 trong các quan sát đầu giờ sáng mới nhất đã được xác nhận. Cả hai chuẩn dầu đều vẫn biến động khi giới giao dịch cân nhắc việc lệnh phong tỏa của Mỹ tiếp diễn so với khả năng giảm bớt của một cuộc leo thang quân sự ngay lập tức. Giá dầu vẫn đang mang phần bù rủi ro địa chính trị, nhưng việc lùi khỏi các mức cao của tháng 10 đã phần nào làm dịu bớt lo ngại lạm phát do năng lượng gây ra.

Thị trường chứng khoán toàn cầu diễn biến trái chiều trước giờ mở cửa tại Mỹ khi nhà đầu tư đánh giá báo cáo lạm phát sản xuất, lợi suất trái phiếu kho bạc tăng và bất định tiếp diễn xoay quanh đầu tư vào trí tuệ nhân tạo. Hợp đồng tương lai chỉ số chứng khoán Mỹ tăng nhẹ sau các mức giảm hôm thứ Năm, khi Dow Jones Industrial Average giảm khoảng 0.4%, S&P 500 giảm 0.4% và Nasdaq Composite mất 0.4%. Thị trường châu Âu diễn biến trái chiều trong đầu phiên giao dịch, trong khi chứng khoán châu Á nhìn chung suy yếu trong bối cảnh lo ngại về định giá của lĩnh vực công nghệ và chính sách tiền tệ thắt chặt. Nhà đầu tư cũng theo dõi Nvidia sau việc từ chức của giám đốc điều hành Jensen Huang và sự gián đoạn dịch vụ toàn cầu của Microsoft ảnh hưởng đến một số sản phẩm phần mềm doanh nghiệp.

Các thị trường bên ngoài chính ghi nhận hợp đồng tương lai dầu thô Nymex WTI gần $88.18 một thùng và dầu thô Brent quanh $95.54. Lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ kỳ hạn 10 năm chuẩn ở gần 5.13%, trong khi lợi suất kỳ hạn hai năm giao dịch quanh 4.86%. Chỉ số đồng USD giữ trên 103, duy trì áp lực lên kim loại quý bất chấp sự phục hồi giá dè dặt hôm thứ Sáu. (Kitco Global Index cho thấy bao nhiêu phần trong biến động giá vàng hôm nay là do đồng USD so với bản thân thị trường vàng.)

Về mặt kỹ thuật, mục tiêu giá tăng tiếp theo của phe mua vàng giao ngay là đẩy giá trở lại trên vùng kháng cự $3,903.00 đến $3,934.00, với một đợt tăng bền vững vượt qua biên trên nhắm tới $3,970.14 và sau đó $4,002.92. Mục tiêu giá giảm ngắn hạn tiếp theo của phe bán là phá vỡ dưới $3,852.00, với các mục tiêu giảm sâu hơn tại $3,823.00 và sau đó $3,821.99. Kháng cự đầu tiên được thấy tại $3,903.00 và sau đó tại $3,911.36. Hỗ trợ đầu tiên được thấy tại $3,852.00 và sau đó tại $3,823.00.

Mục tiêu giá tăng tiếp theo của phe mua bạc giao ngay là đẩy giá trở lại trên vùng kháng cự $50.592 đến $50.720, với một đợt tăng bền vững nhắm tới $51.480 và sau đó $51.950. Mục tiêu giá giảm tiếp theo của phe bán là phá vỡ dưới $49.670, với các mục tiêu giảm sâu hơn tại $49.230 và sau đó $48.650. Kháng cự đầu tiên được thấy tại $50.592 và sau đó tại $50.720. Hỗ trợ tiếp theo được thấy tại $49.670 và sau đó tại $49.230.

Xem giá kim loại quý trực tiếp cho vàng, bạc, bạch kim và palladium — bằng USD, CAD và 12 loại tiền tệ khác.

Liên hệ: Minh Thắng HCT 036.7847.099 để nhận tư vấn đầu tư hàng hóa phái sinh.
HCT Kiến tạo giá trị - Chia sẻ thành công